為何我沒錢-迷思122》購買保單的五項基本修練（下）

‧李雪雯 2007/02/15
雖然購買保險的目的不在賺錢，沒有「積極生財」的效果，反而在於獲得一定的保障。但是，如果買錯了保單，不但無法發揮保險既有的保障功能，更有虛擲保費的可能...

三、了解保單DM以及契約條款中，與「收益」或「報酬」有關的數字。其中，最重要的是預期報酬率≠保單預定利率≠實際投資報酬率≠銀行存款利率。

說起來並不誇張，筆者過去就聽過某家銀行理財專員，告訴客戶可以直接把保單預定利率，當做是銀行定存利率般的預期報酬率。但是保單預定利率原本只是計算保戶繳交保費的標準，根本不能與市場報酬率混為一談。

保戶會遇到這些與「收益」或「報酬」有關的數字，通常是在購買儲蓄險（正式的名稱是「定期或終身還本壽險」）、投資型保單與分紅保單上頭。但由於有不少業務員，為了讓保單便於銷售，總是會刻意誇大或誤導了相關收益，值得保戶深入了解。

以投資型保單為例，壽險顧問們通常會透過公司的套裝軟體，列印出來保戶未來數年（例如20或30年）的保單價值預估。不過，為了讓保戶印象深刻，保險公司通常會以一個較高的預期報酬率，算出保戶在持續繳交保費之下，每年保單價值的累積預估值。

目前一般保險公司所設定的預期報酬率，都在5％以上。但是保戶應該注意的是：預期永遠不等於實際，同時預期的數字絕對不能超過市場水準太多。以目前市場年收益率最高不過5％為例，假使投資型保單的預期獲利率是用超過5％的數字計算，事實上是有高估之嫌的。

另外以分紅保單為例，雖然購買的保戶是像投資股票一樣，著眼於公司的經營獲利水準。但是，由於分紅帳戶與保險公司一般帳戶仍有不同，因此不能光是看保險業務員給你的保險公司過去數年的獲利狀況。

因為雖然分紅保單為滿足資訊揭露的原則，採用分設帳戶的方式，也就是採用「會計帳分離」的分式，將分紅保單的帳戶從一般帳戶中獨立出來，與一般帳戶有所區別，有利於計算個別分紅保單實際經營的損益情形。

但是這個隸屬於一般帳戶的分設帳戶，並不等同於保險公司的一般帳戶，保戶也就不能把保險公司一般帳戶裡的獲利狀況，等同視做分設帳戶裡的收益也是一樣的多。

事實上，不管是購買分紅、投資型保單或儲蓄險，保戶應該有以下的基本認知：保險公司都是營利事業，而不是慈善事業，所以保戶不太可能佔到保險公司便宜。因為保險是透過眾人的力量，達到分散風險的目標，所以日後保戶會拿到多少保費（理賠金額），都必須付出一定的代價，而這之間的比例，絕不可能高於市場一般行情之上。

四、注意保單的購入門檻及成本（特別是隱藏的費用）。前述收益產生誤導的主要原因，就在於保戶常常忽略了保單的高附加費用率，以及按月採固定金額，或依保單價值金計算的各項管銷費用等。

以投資型保單為例，保單每年還要扣掉一定的附加費用、每月保單管理費、依不同性別及年齡扣取的危險保費，甚至還有保單部分解約、基金申購、轉換等的費用。這樣七折八扣下來，就算每年的投資收益可以達到10％或20％，實際收益也縮水不少。

除了隱藏的購買成本外，最值得保戶注意的是購買門檻，特別是以變額萬能壽險及變額壽險為例，保險公司為了規模經濟的問題，所以會要求保戶繳交一定金額以上的保費，保單才能生效。

許多保戶光只著眼於業務員所訴求的高收益，卻常常忘了將這些成本及門檻計算在內，等到某一天檢視自己的保單帳戶價值，才發現金額縮水許多。此時，就為時晚已。

五、搞懂保險中的各種關係人，例如：要保人、被保險人及受益人。其中，又以受益人的設定最為重要。因為受益如果設定正確，才能發揮節稅及保障的最大功效。此外，如果保單不特別註名受益人的名字，不但未來此筆保險金將被視為被保險人的遺產課稅，應該得到這筆保險金的人，也可能拿不到這筆救急金。例如過去曾經發生過滿多的，「先生將受益人寫『配偶』，結果離婚後再娶，原配就完全無任何保障」的例子。

筆者相信，如果一般大眾能了解以上購買保險的五項基本修練，就算不一定能成為保險界的專家，也不致於讓自己被騙或上當，花了大錢卻買不到適當的保障。