洞悉成交量變化
洞悉成交量變化
2、 成交量的微妙變化
上面講的是成交量的圓弧底，那需要較長時間形成，但是，有時候成交量的某些微妙變化，只要幾天時間就可以確認，而這種變化所反映的內容卻是十分明確的。如果我們發現了這種變化並抓住它，就有可能在短時間內取得較大的利潤，但首先說明一點，上一節講的成交量的圓弧底需要耐心，而這一節講的成交量的微妙變化則需要細心。
一個總的前提條件是，首先成交量必須大幅萎縮，離開這一點，就談不上選股抓黑馬的問題。成交量萎縮反映出許多問題，其中最關鍵的內容是說明籌碼安定性好，也就是說沒有人想拋出這支股票了，而同時股價不下跌，這更說明市場拋壓窮盡，只有在這樣的基礎上，才能發展出狂漲的黑馬股。
但黑馬股並不是突然形成的。看起來好像黑馬股突然在某一天爆發，但那之前已經有了很多跡象。而成交量的縮小變化最能反映出這種跡象。
成交量從某一天起突然放大，然後保持一定的幅度，幾乎每天都維持在這個水準。這種變化說明有一種新的力量已經介入這支股票，並正在有計劃地投入資金吸納該股。這種介入往往會引起股價上漲，但是收市時卻有人故意將股價打低，其目的昭然若揭。所以我們在日線圖上可以看出，在成交量放大的同時，股價小幅上漲，但常常在股市下跌時，形成十字星形狀。建議投資者每天收市之後瀏覽一遍日線圖，把注意力集中在成交量上面，尤其是集中在成交已經大幅萎縮的股票上面。一旦發現近兩天成交量溫和放大，且維持在某個水準，就必須將該股列入重點觀察對象，進行跟蹤。
另一種變化，成交量從某一天起逐步放大，並維持一種放大的趨勢。這也是有一種新的力量介入該股的證明，否則的話，怎麼會這麼有規律呢？與此同時，股價常常表現為小幅上揚，主力的意圖十分明顯，不加掩飾。這種形狀的出現說明主力已經沒有多少耐心或時間來慢慢進貨，不得不將股價一路推高進貨。這種情況很像飛機起飛，先在跑道上加速，一旦經過三五天的加速過程之後，必定會突然飛起，走出一段令人驚喜的上昇行情。
前面說過，觀察成交量的細微變化時，最重要的就是細心。許多人根本就不肯花時間去瀏覽所有股票的走勢圖，但我想告訴你，正是因為人家不願意做這些細致的工作，你做了，所以你能賺他們的錢。當你認識到股票市場的殘酷之後，大概你不敢不小心從事了。請你想像一下，此時此刻除了你之外，還有成千上萬的人們在想如何從股市中賺錢，而你必須去賺他們的錢。如果不比別人更細致更用功，那麼憑什麼去賺別人口袋裡的錢呢？
事情很簡單，肯用功的人們在成交量出現微妙的變化時就發現了，並買入該股，不肯用功的人們此時根本不知道這支股票正在醞釀巨變。當事情明朗了，股價漲起來之後，大家才蜂擁而至，企圖來分一杯湯喝。這樣後知後覺的人們很少能賺到錢，因為他們追進股票的時候，先知先覺的人們正笑咪咪地收他們的鈔票。
所以必須花時間去觀察成交量的細微變化，這是使你的炒股水準超過別人的有效途徑，其它方面的素質，比如天生的投機細胞，比如良好的性格背景和知識背景，那些都不是短時間內可以形成的，唯有勤奮工作，這一點你可以從今天就開始做到，一旦做到了，你就具有了一個遠遠勝過常人的優勢
成交量變化的分析方法不僅可以用於日線圖，在周線圖或小時圖上都可以應用。關鍵在於用什麼樣的圖分析得出來的結論只能適用相應的時段，比如日線圖上看到的底部常常是中期底部，隨後展開的昇勢可能持續一個月到幾個月，而小時圖上的底部就只能支撐十個小時到幾十個小時。如果你是真正的長線投資者，那麼應該用周線圖來分析，周線圖上的底部一般可以管一年到幾年時間。
3、 長期牛股的底部動量
成交量可以說是股價的動量，一支股票在狂漲之前經常是已經長期下跌或盤整之後，這時成交量大幅萎縮，再出現連續放大或成交量溫和遞增而股價上揚，一支底部成交放大的股票，就好像一枚要昇空之前必須要有充分的燃料一樣，只有具備充分的底部動力，才能將股價推昇到極高的地步。
因此，一只準備狂漲的股票必須在底部出現的成交量，在上漲的初期成交量必須持續遞增，量價配合，主昇段之後往往出現價漲量縮的所謂無量狂昇的強勁走勢。
一支會大漲的股票必須具有充足的底部動力才得以將股價推高。這裡所說的充足的巨量對於過去的微量而言，也就是說：當一只股票的成交量極底萎縮之後，再出現連續的大量才能將股價推高。成交量的衡量買氣和賣氣的工具，它能對股價的走向有所確認，因此精明的投資人對於底部出現巨大成交量的股票必須跟蹤，因為當一支股票的供需關係發生極大變化時，將決定的股價的走向，投資者絕對不可以忽略這種變化發生時股與量的關係，一旦價量配合，介入後股價必然如自己預期般的急速揚昇。
成交量的形態的改變將是趨勢反轉的前兆。個股在上漲初期，其成交量與股價之間的關係是價少量增，成交量不斷持續放大，股價也隨著成交量的放在而揚昇，一旦進入強勢之昇段時，則可能出現無量狂昇的情況，最後末昇段的時候，出現量增價跌，量縮價昇的背離走勢，一旦股價跌破十日均線，則顯示其強烈已經改變了，此時將暫時結束其強勢而進入中期整理階段。
因此，當你握有一支強勢股的時候，最好緊緊盯住股價日K線圖，在日K線一直保持在10日均線之上時，可以一路持有，一旦股價以長陰線或盤勢跌破10日均線，應立即出貨，考慮換股操作。
盤整完成的股票要特別加以注意，理由是這種股票的機會遠遠大於風險。盤整的末期成交量為萎縮，代表拋盤力量的消竭，基本上，量縮是一種反轉的信號，量縮才有止跌的可能，下跌走勢之中，成交量必須逐漸縮小才有反彈的機會，但是，量縮之後還可能更縮，到底何時才是底部呢？只有等到量縮之後又是量增的一天才能確認底部，如果此時股價已經站在10日均線之上，就更能確定漲勢已經開始了。
所以，基本上我們應重視的角度是量縮之後的量增，只有量增才反應出股票供求關係改變，只有成交量增大才可能使該股有上昇的底部動量。
在盤局的尾段，股價走勢具有以下特徵：
（1） 波動幅度逐漸縮小。
（2） 量縮到極點。
（3） 量縮之後量增，突然有一天量大增，且盤出中陽線，突破股票盤局，股價站在10日均線之上。
（4） 成交持續放大，且收陽線，加上離開底價三天為原則。
（5） 突破之後，均線開始轉為多頭排列。而盤整期均線疊合在一起。
立樁量法則
在投資對象上，一定要堅持價值投資理念，投資那些質地優良的好企業，長期持有其股票， 企業的發展帶來盈利增加，規模擴大，自然能給投資者帶來股價上漲、股息、股利等回報。事實上，這才是投資的王道。那種短線的追漲殺跌，看起來好像是迅速致富的捷徑，其實卻是加速破產的最快捷方法。
股票市場的趨勢又是由什麼決定的呢？
是由資金來決定的。
“既然趨勢是由資金來決定的，為什麼不去關注成交量的變化，而只盯著那些人為設定的技術指標呢？”這一番話，讓人如夢方醒.
“永遠記住：資金決定成交量，成交量決定趨勢，趨勢決定漲跌，趨勢決定投資者的命運，而僅僅按技術指標去運作股票，你將與盈利說再見！”
傳承了華爾街導師的理念，緊緊抓住影響股價漲跌的趨勢和成交量這一核心，創建出了一套既簡單又實用的實戰法則，尤其是在司空見慣的“量”中，發現了其中的“寶藏”，找到了一個能穩獲100%利潤的“致勝法門”，“立樁量”概念，擊破了市場中“天量就逃”的思維定式。
神奇的“立樁量法則”----立樁量的實戰運用：
把在上昇中出現的天量稱之為立樁量。
如果有人買，但沒有人賣，自然不會產生成交量；有人賣，但沒人買，也不會產生成交量；只 有買賣兩旺，充分換手，才會出現巨大的成交量，這意味著老的勢力出局，新的勢力進來。在新勢力的資金推動下，股價自然會上昇，而且新勢力要獲得希望的收 益，一般要將股價至少推昇一倍以上。
一、立樁量的產生條件
立樁量是指一只股票在上昇途中，某日成交量在相對低位放出一根階段性的大量(超越和覆蓋掉前期的量)，而且近期日成交量的大小呈現階段性放大趨勢，同時，股票價格處於上漲的趨勢，以上兩點缺一不可。尤其強調的是立樁量只出現在股票的上漲途中，而在下跌中是不可能有立樁量出現的。
二、三天法則
立樁量要成立，必須建立在“三天法則”之上。即在三天之內不跌破立樁量當日股價的最低點，且股價後期要突破立樁量出現當日股價的最高點(不妨稱之為a點)，另外，“三天法則”並不要求時間期限一定為3天，有時候5天、7天都是有的，只要在出現立樁量後股價超過a點，就可以買入。
三、目標位漲幅的計算
只要立樁量被確認，未來股價將會到達的位置是：a點價格×2。這種增加一倍的效應，實戰案例已是舉不勝舉。
再次提醒一下投資者，在投資時一定要堅持正確的理念和平和的心態。在此基礎上，如果你發現某支質地優良的股票股價在相對低位拔出了一根巨大的“立樁量”，那麼，你就有可能發現了一支即將騰飛的股票。
“只要方法對了，賺錢就像遛狗一樣簡單。”可以自信地這樣說。
操盤手的炒股訣竅
永不抄“底”逃“頂”
對於股票市場的絕大多數投資者而言，“低買高賣”“波段操作”即是基本的操作方法，也是贏利的唯一途徑。然而，對於中小投資者來說，低吸高拋往往是一個可遇而不可求的奢侈夢想，波段操作的結果也往往是追漲殺跌，低價賣出高價買進，贏利似乎難於上青天。
對於散戶投資者的這種困惑，補長青認為，他們首先“錯”就錯在總是試圖對“底”和“頂”去進行判斷和猜測，“天天想抄底，越抄越虧”。因為從概率和經驗來看，中小投資者要準確判斷每一個波段的頂和底幾乎是不現實的，與其屢猜屢錯，不如不猜。
任何一個中小股民都永遠不可能發動一輪大行情，也不可能改變行情的大趨勢，因此，在下跌的時候，中小投資者不需要去猜測“底部”在哪裡，他要做的就是在上漲趨勢確立之後從容買入，此後也不必去考慮“頂部”在哪裡，只是在趨勢改變的時候再從容賣出，賺取“中間的一段”，這一方法對於大盤和個股同樣適用。“正如吃魚的時候，不要試圖把魚頭和魚尾都全部吃到，只需要吃到最重要的‘魚身’就可以了。”
理念二
“短線客”只做短線
道理看似簡單，但贏利十分不易。一個十分普遍的現象就是，無數投資者買股票的結果是當上了“股東”，長期套牢而無法自拔。兩名交易員一針見血地指出，這些投資者其實大多數並不是一開始就決定做長線投資的，很多“短線客”都是因為被套又捨不得割肉而被迫長線持有股票。
要避免“被迫”做長線的基本方法在於始終站在同一條“戰壕”裡。也就是說，投資者在入市時應當對自己的主客觀條件有一個全面的認識，能夠天天按時到證券營業部上班，技術分析能力較強的“全職”股民可以炒短線，家中或辦公室有電腦的上班族可以做中線，而以儲蓄思維投資股市的投資者只能做長線。
“找準了適合自己的定位之後，還必須始終堅持。短線客只做短線，中長線的只做中長線。”作為兩種完全不同的投資方法，短線投資的關鍵是找準低位切入點，而中長線投資的關鍵是判斷長遠趨勢，只吃“魚身”，不必介意短線的一時漲跌強弱。
據交易員介紹，有不少投資者通常在買入之初都是持短線思維，賺了幾個點就迫不及待地賣出兌現，一旦短線被套，就會坐等反彈解套，結果越套越深，短線變成中長線，虧損累累。對於這些“看錯”趨勢的投資者，杜斌的看法是，目前大盤處於強勢之中，中級行情已經確立，如果投資者的持倉結構接近主流機構，與其割肉之後踏空，不如等待手中股票隨大盤漲昇。
理念三
從均線對比看強弱
在上周啟動的報復性反彈行情中，盤面呈現出普漲的特周，但低價超跌股是行情的主力，明顯強於大盤。而在近兩天的調整市場中，也仍舊有不少個股在“逆風飛揚”，投資者因此無所適從，唯恐一著走錯，滿盤皆輸。
判斷大盤和個股的“強”和“弱”，一個放之四海而皆準的方法是看均線系統的對比。就大盤而言，股指突破５日均線，說明市場短線處於相對強勢；倘若股指站上６０日均線(季度均線)，則可認定為一輪中級行情基本確立，這一點對於個股同樣成立。
從指數編制的方法來推斷，理論上大部分個股的強弱應當與大盤強弱相當，但當前市場的情況是：個股與指數的背離日益嚴重。在這種情況下，要判斷個股與大盤的強弱關係，就要從二者的均線對比來看。比如，當大盤突破６０日均線時，如果某個股仍舊徘徊在６０日均線之下，則說明該個股從中線來看弱於大盤。
以經驗來判斷，通常情況下短線(５日、１０均線)抗跌的個股應有資金流入，但對於這種短線的強勢投資者須提高警惕，要避免成為高位獲利盤“接盤手”，還須看看其２０日、６０日均線系統，如果也強於大盤，其後市的走勢大都能跑贏大勢。
如何研判掛單
零風險投資技巧
樹立正確心態最重要
零風險博弈，原則就是“（股價）漲了賺現金，跌了賺股票，在零風險的前提下，實現利潤最大化”。運用零風險博弈理論，可以做到長短線通吃。但需要強調的是，投資者一定要遵守自己入市前定下的投資紀律。
按這套辦法，傻瓜也能掙錢，但心態很重要。即使剛買進第二天就猛漲，你也不要抱怨自己沒有滿倉的人賺得多。
事實上，股市漲跌都很正常，雖然你每次賺得不多，但是一定能賺。再結合其他技巧，從長期來看，你的贏利未必比別人少。
這種零風險買賣股票方法，在理論上是存在的，在實際操作中也是完全可行的。事實上由於人性的貪婪，大部分人是不會嚴格按照這種方法去買賣股票的。如果人人都照這種方法去做，股票市場就沒有短期價格波動，莊家就會是輸家了。
沒有一支股票是直線下落，不論幅度如何，中間總會有起伏波動。每次反彈時必須賣股票。在股價低的時候就加重倉位，一漲就拋，抓住每一次反彈；這樣一來，每一次贏利很小，但總的來看不會吃虧。不要過分看重短線利益，就不會被套牢。
零風險博弈理論是有條件的，它規避投資者在與莊家博弈中因操作失誤而造成的風險。零風險博弈理論能指導投資者智勝莊家，成為贏家，迫使莊家不能任意拉抬股價。零風險博弈理論不能規避突發事件引起的系統風險，如911事件、戰爭、地震等。
股票市場的價格體系
證券市場是一個投機金融市場，股票價格的變動也是一個隨機過程函數。股票的價格是不可以預測的，股價昇和跌的概率是50%，世界上任何人（包括投資專家）、各種技術指標和各種理論都不能準確預測股價昇和跌。
股票價格的長期（幾年到幾十年）變化是沿著一條上昇趨勢線的隨機過程。這條上昇趨勢線就是佛郎克趨勢線（Frank trend line）。這條趨勢線的斜率和走向是由國民經濟的增長率來決定。
股票價格的短期（一年到幾年）變化是沿著三條趨勢線的隨機過程，這三條趨勢線形成首尾相連的三段折線周而復始地循環下去。
投機收購→投機拉昇→投機派貨→投機收購→投機拉昇→投機派貨→投機收購…
現行股市上流行的波浪理論、K線理論、技術指標、趨勢線理論…等存在很多缺陷，實踐證明，它們不能給廣大投資者帶來財富。
要揭示股價變化的奧密，只能採用隨機過程函數和統計概率理論的數學研究方法進行。“零風險博弈理論”揭示了股票市場上價格變化的內在客觀規律。
股票市場的投機體系
股票市場尤如成千上萬投資民眾、投資基金、公司、機構、團體等圍繞在一張很大的園桌上進行一場同場競技和競價的大型投機博奕活動，股票變成了投機者博弈籌碼。
股市表面上有成千上萬人參加交易，而實際上股市只存在兩股投機力量在相互較量：一股力量是莊家和跟莊者的力量，另一股力量是投資大眾的力量。股市上沒有莊家股市的價格是不會波動的。股市的投機者是為了價格的波動而來的。
投資大眾的力量是穩定股票價格的力量。莊家是價格波動的制造者。股票的買賣過程就是這二種力量的較量過程。
點評：
也有一定啟發。這是利用技術指標連續出錯次數有限的特點，配合以等價鞅，追求高勝率，是向下攤平法的一種變異。具體細節不用較真，這種操法風險實在太高了，但分批進出的思路是好的。
其弱點自然是在於“因該技術指標沒有連續四次發出錯誤信號”。一旦該技術指標發出第四次錯誤信號，那麼就慘敗了。把賭注押在該技術指標不會連續四次錯誤上，似乎風險過高。
另外，對於“股票從最低點處每上昇4%就要開始賣出股票的四分之一”，一旦出現連續不回頭上昇的趨勢，那麼上昇了16％以後所有的股票就全都賣光了，然後眼睜睜地看著N個漲停板。
截短虧損讓利潤奔跑是經過5年交易後逐漸否定的方向。不是這種方式賺不到錢，而是從心理角度上來看，這樣的交易方式對人沖擊太大。有人說做交易就是與自己的內心沖動做鬥爭，覺得完全沒有必要，只要選擇和自己內心沒有沖突的交易方法就可以避免這種鬥爭。
從心理上而言，更容易做到的是不斷獲利平倉，鎖定利潤，而偶爾在風險暴露過高的時候調整一下。而很難做到不斷止損，然後靠偶爾出現的大利潤扳回（何況偶爾也會出現跳空大虧損）。成功的交易如果不夠頻繁，把希望寄托在少數幾筆大賺的交易上，那麼自信心平時會一直遭受很大打擊，搞得大多數時候很難保持心態平衡，很難相信這樣交易能長期堅持下去。
之所以有這個轉變，也是逐漸發現市場的隨機性比原來相象的要高，可以想法加以利用
買進和賣出打價問題
黑馬股是這樣選出來的
我認為黑馬個股啟動之前的形態是：
１.前期主力已經經過大規模的收集，並且之後的價位曾經突破過前期密集成交區（這很關鍵，如果無法突破的話，你怎麼能斷定前期密集成交區主力是出是進呢？）
２.黑馬啟動前，往往已經經過充分的打壓＼盤整＼無量徘徊階段，也就是行話裡的散兵坑，量能極度萎縮．好像無人問津的樣子，在啟動之前往往有連續多個交易日的階段性地量交易過程，啟動之開始量能溫和放大，但只是溫和而已．
３.股票的３０日均線連續多個交易日走平或者開始緩慢上移，啟動時候往往在伴隨成交量逐步放大的情況下，５日均線開始要上穿其他均線，指標也開始顯示多頭派列，這個時候其實是買入的最低價位，因為在無量盤整階段，買進它只有等待，是很耽誤賺錢的，ㄏㄏ．其實細心的你會注意到，在這種情況下介入該股，有時候５日均線第２天肯定是要突破的其他均線的，即便是收平或收陰線也會上穿，既然是這樣，為什麼不盡快進入呢？
４.由於前期已經突破過前期的密集成交區（即我們所觀察到的主力成本），所以該股向上的套牢盤壓力會比較輕，散戶的籌碼不會很多，所以賣盤不會多，因此行情啟動之初主力運作將比較輕鬆，因為我們必須清楚，真正的黑馬是主力控制大量籌碼後才會決心拉昇的，而絕不是突然進來主力，完全以拉昇的方式建倉，這種情況不是沒有，但絕對罕見！
５.我在分析股票的時候會經常打開Ｋ線，去觀察它的周線和月線，一般來說，黑馬啟動時，主要分析周線和月線，因為日線是主力最好做指標的，主力拿日線指標騙你玩太容易了，而周線和月線代表的是大趨勢，相對就要安全的多，黑馬啟動時，技術指標在周＼月線處於低位，這是黑馬的主要條件之一．
６. 那麼怎麼找黑馬呢？我曾經發過如何尋找潛力股的帖子，如果您時間多，就按照我帖子里說的，挨個搜，如果您時間少，那就關注漲幅排行版的個股，挨個看，看到屬於以上條件的就用筆記錄下來，然後在進行精選，看看選出的個股之間有無板塊效應啊，要是好幾支屬於一般版塊的，那誰平時表現最好啊 ，平時誰最容易做領頭羊啊？ＯＫ，黑馬的脈絡自然就清晰多了．
７.關於是不是抓領頭羊的問題，我可以告訴大家一個我觀察的結果，我發現：
一個板塊啟動的時候，其中的領頭羊（也就是黑馬）一般是漲的最多的一支（廢話），但同時大多也是跌的最少的一支，相信各位不少都有此體會吧，所以一旦具備上述所說的＂黑馬＂特徵，如果是一支，我們就買這一支，如果是板塊領頭羊，我們就必須補捉頭＂頭羊＂！
股民還存在的某些誤區
２.當你發現絕大多數的人都不再談論股票，並躲避談論股票，證券大廳的散戶人數已經和工作人員幾乎劃等號的時候，請相信這是比ＫＤＪ，ＭＡＣＤ指標更有用的指標－－真正權威的人氣指標！那麼這時候請懷著＂眾人皆醉我獨醒＂的心態，隨時準備入場吧！
３.其實有一點不知道你發現沒有，當你同時關注幾支自己選定的好股時，往往其中一支一旦下跌，你就毫不客氣的把它從＂自選＂中剔除，隨後慶幸，幸虧沒買，這不跌了１０％了嗎？可你有沒有想過，你看好一支股票一定是從收益和風險同時考慮吧，那麼你不覺得，自己看好的股票再看好價位上重跌一下，很多迅速成為牛股了嗎？真的沒有這樣的經歷嗎？？？？？？？
４.不知道你發現沒有，在一波牛市中，很多股票沿著５日１０日均線連續上漲，無論盤中是何等的震盪，很多牛股增加一倍之後，居然並沒有跌破過５日線，而許多朋友卻好像得了＂恐高症＂一般，再拿了Ｎ年Ｎ月，在啟動之初，雙手把籌碼奉獻給了主力，我要提醒的是，一旦確認正式突破即將爆發一波行情，就不要隨便的拋棄它，你可以高賣低買，你可以沿著均線逢低吸納，只要你遵循均線選擇，你就會發現你是最終的最大受益者（主力除外）
．
５.平時選股的時候，一定要注意那些有彈性的股票，動輒拉停跌停的股票往往是最適合短線的，只要它們沒有被主力大肆超做過，大肆出逃過位置不太高就可以；而那些每天最大波動１％２％的，業績貌似不錯的，看著好像很安全，這樣的股票你該想想為什麼它們漲不動？但我要告訴大家的是，有很多個股，在行情中表現不怎麼樣，但大盤開始轉勢下挫，卻如瀑布一般下潟！為什麼這裡面有很多原因：比如散戶過多，想像空間不大，主力大力出逃過，利用除權拉平台慢慢出貨等等等等．說句難聽的，這種股票你想逃命也許更難！
偏弱平衡市選股法
個股選擇條件：價格要有優勢，在上面的市道下，市場買氣嚴重不足，大多已經是跌的相當之慘，股友應該選擇其中早於大盤構築底部的個股，並且形態良好，（這裡說的良好不一定是已經突破的，因為這樣的股票往往已經是強弩之末了），籌碼鎖定良好（主要從周線和盤中走勢來看），具有潛熱點。（這個和個人的領悟和預測能力有關）。站在長期均線之上（一般是60日均線）。總股本和流通盤偏小或適中（方便主力炒做）。
具備以上潛力的個股在偏弱平衡市中應該是會很有作為的，股友應該養成經常看盤的習慣，找尋曾經的黑馬股票，從中研究它為什麼漲？為什麼會在這裡震盪？主力的心理動機是？...股市中永遠賺錢是不可能的，但經常賺錢，賺大錢，賠小錢我想經過努力是可以做到的！